Markedsrisiko
Markedsrisiko oppstår hovedsakelig fra bankens investeringer i obligasjoner, sertifikater, aksjer og egenkapitalbevis og som følge av aktiviteter som utføres for å understøtte driften.
Styring og kontroll
Styring av markedsrisiko skjer gjennom detaljerte rammer vedtatt av styret, og disse blir gjennomgått og ajourført årlig. Risikoen overvåkes løpende og følges opp gjennom kvartalsvise rapporter til styret.
Nedenfor følger en oversikt over de enkelte risikoene innenfor markedsrisiko og hvordan disse følges operativt.
Aksjerisiko
Risiko for verdifall på bankens beholdning av omløps- og anleggsaksjer måles i forhold til rammer for eksponering. Styring og oppfølging av risikoområdet tar utgangspunkt i disse vedtatte rammene for eksponering. Bankens aksjer i strategiske selskaper (datterselskaper og SpareBank 1 selskaper) er utelatt da disse eierpostene behandles under avsatt kapital for eierrisiko.
Renterisiko
Bankens styring av renterisiko er for å sikre at banken til enhver tid har en kjent renterisikoeksponering og at denne samsvarer med bankens vedtatte risikovilje, vedtatte risikorammer og forventninger til fremtidig renteutvikling.
Renterisikoen vurderes både ut ifra en basisrisiko og en reprisingsrisiko. Basisrisiko er den verdiendring på bankens eiendeler og gjeld som følger av at hele rentekurven parallellforskyves eller det skjer en vridning av rentekurven. Denne risikoen er beregnet som effekten på de finansielle instrumentenes virkelige verdi av renteendring. Effektene av slike endringer beregnes både som endring i netto renteinntekter (NII) og verdiendring av rentesensitive aktiva og passiva som følge av rentesjokk (EVE).
Administrativ renterisiko oppstår fordi det vil gå noe tid fra en renteendring inntreffer markedet til banken har fått justert vilkårene på innskudd og utlån med flytende rente. Årsaken til dette er blant annet finansavtalelovens regler om varslingsfrist ved renteøkninger.
Spreadrisiko
Spreadrisiko er virkningen av endringer markedets risikopremie. Denne består av kreditt- og likviditetsrisiko.
Valutarisiko
Banken er ikke en valutabank og bankens eksponering mot valutarisiko er kun knyttet til bankens egen kontantbeholdning som vurderes som uvesentlig.
Kapitalbehov Pilar 1
Banken beregner ikke kapitalbehov under Pilar 1 fordi banken ikke har noen handelsportefølje.
Kapitalbehov Pilar 2
Banken har ved beregning av kapitalbehov for markedsrisiko etter pilar 2 benyttet beregningsmetodikk angitt i Finanstilsynets veiledning for vurdering av risiko og kapitalbehov. Kapitalbehovet beregnes ved hjelp av enkle stresstester for de enkelte delelementene. Kapitalbehovet tar utgangspunkt i styrevedtatte rammer for eksponering.